银行对我而言主要有几个用处

1.作为短期资金流动和周转的场所

提供储蓄，结算，借贷融资的基本功能

2.庞大的金融产品销售能力

金融品是一个和生活密切相关的产品，而现金是每个人都需要的，而现金的提供者是

银行，所以银行网点几乎遍布各个居民生活网点，这么多年银行不断的建设

银行形成了庞大的网点。这个是任何金融机构都无法比拟的。所以其他的金融机构

要想产品卖的快，就需要进驻银行网点。就像你的家电产品一旦被放上国美的超市

就不愁卖。这个就是银行的中间业务。银行借助自己的网点成为金融业最大的中介商。

了解了银行职能就容易了解银行产皮

所以银行的理财产品主要有两类

1.银行自己设计开发的以储蓄、借贷、货币、利率为基础的各种理财产品。

2.银行代理销售的各种理财产品。包括保险，基金，证券，信托等各种金融产品。

下面来一个一个详细讲解这些产品。

看样子想偷懒都难啊

呵呵。

介绍一下银行自己制造的理财产品先。

其实银行的核心业务大家都知道，就是拉存款，放贷款。

因为在中国，所有银行的存款都是法定利率，所以不同银行的存款利息都是一样的

如果一个银行完不成任务，又想拉存款，那怎么办？

当然是要设计一些银行理财产品来做这些事情啦

还有，大家想没有想过，如果银行收到你额一笔存款后，马上就要开始计算利息

如果这个存款是短期的，那么银行怎么让自己收的存款马上产生收益呢？

如果没有收益，但是有利息支出，银行不是存的越多亏得越多。

所以银行要经营很多短期的贷款业务,对您的存款进行对冲，保证存款和贷款之间有个固定的利差收益，、

、
这个利息差就是银行的收益。

这个产品实质就是一个货币基金，因为活期存款太低，无法吸引客户

所以银行就要弄这些东西来吸引存款

比如：工行的灵通快线，建行的大丰收，招商银行的现金牛，平安银行的日日安盈

。。。。

这类产品是用来拉活期存款的最佳工具。

大银行的稍微低点，小银行的稍微高点。

主要投资对象

投资于信用级别较高、流动性较好的人民币金融工具，

主要包括短期国债、短期金融债、票据、央行票据、债券回购、

短期拆借、短期融资券等。

由于这种产品都是投资高等级的短期产品，基本上可以认为是无风险的。

因为金融产品不能写无风险，因为就算您拿着纸币都可能宣布作废。

呵呵，初级的也要有人搞嘛。高级的给您预约一个

本月是银行季度考核月，银行9月30日会需要一日资金，100万，存1天，收益1000.

报销来回转账费用。起点50万。有需要的可以登记。我还没有讲到这里来的。

银行的短期银行间票据理财产品。这些都是用来拉存款的，基本没有风险。

主要投资银行间市场的银行承兑票据。这些票据都是在银行间市场交易的，

以银行信用为保证，无法对付的可能性极低，而且时间那么短。其实只是

银行变相拉存款的手段。呵呵

投资期限从几天到几个月不等，年化收益从2%-3.5%之间都可能有。这类产品

是银行开发的最受欢迎的低风险产品。

另外到季度末，银行会有存贷比的考核，这个时候就直接返点拉存款

如果是千分之一天的话，折算年收益是36.5.%，如果是返点更高的话，

那个年化收益很恐怖的，因为和存款风险一样，对大资金是不错的选择。

当然因为这个是受监管的，通常传播范围有限,只会找资产过百万的客户，

当然如果月底您的钱不动他们也不会找您，如果您的资金调动，就可能打电话给您

。如果资金量大，多认识几个银行理财经理都是不错的选择，尤其是偏僻一点的网点，

完成不了任务是一个很麻烦的事情，这个时候银行放点血是愿意的。

银行天天欺负保险，基金，证券公司，也有时候也让我们欺负一下他。呵呵

[ 本帖最后由 dongtinglang 于 2010-9-9 17:29 编辑 ]

所以银行现在银行的活期越来越少了，很多人的钱都变货币基金或者这些短期的理财产品

像天天利，周周利，月月利，季季利，之类的都是这类产品。风险极低，是很好的

活期存款的替代品。和货币基金的投资渠道是一样的，但是比货币基金到账速度更加快

基本都是当天赎回，当天到账。抢货币基金市场。有闲钱，买点都不错的。比放活期或者三个月定期好不少

[ 本帖最后由 dongtinglang 于 2010-9-9 17:25 编辑 ]

适合刚刚学习理财的人士。

直接在股票交易帐户内填写卖单，卖出204001，10万为整数卖出。

                              国债回购交易
  债券回购交易，是指债券买卖双方在成交同时就约定于未来某一时间以某
一价格双方再行反向成交的交易，是以债券为抵押品拆借资金的信用行为。其
实质内容是：债券的持有方(融资者、资金需求方)以持有的债券作抵押，获得
一定期限内的资金使用权，期满后则须归还借贷的资金，并按约定支付一定的
利息；而资金的贷出方(融券方、资金供应方)则暂时放弃相应资金的使用权，
从而获得融资方的债券抵押权，并于回购期满时归还对方抵押的债券，收回融
出资金并获得一定利息。
    目前，上交所有7个回购品种，分别是1天回购、3天回购、7天回购、14天
回购、28天回购、91天回购、182天回购,其交易代码依次为:201008、201000,
201001、201002、201003、201004、201005；深交所有9个回购品种，分别是3
天回购、7天回购、14天回购、28天回购、63天回购、91天回购、182天回购、
273天回购、4天回购,其交易代码依次为:131800、131801、131802、131803、
131804、131805、131806、131807、131809。回购业务对到期购回价采用资金
年收益率形式报价。
    回购业务对到期购回价采用资金年收益率形式报价。具体委托时，在委托
价格栏目中直接填写资金收益率(去掉百分号)，拆入资金方填买单，拆出资金
方填卖单。最小委托单位为100手(1手=10张*面值，即10万元人民币)，在成交
行情中，交易所即时显示回购交易到期购回价(利率)的竞价结果，该利率水平
的高低直接反映市场资金的利率水平。交易所国债回购交易的成交回报分两次
完成。
    第一步，投资者和券商委托当日，若成交则返回两条成交记录。其中，第
一条为正常成交记录，其成交成本价格为100,其买卖类别与客户当日委托中的
买卖类别相反。第二条为仅用来报告该笔回购交易的到期购回价竞价结果，其
购回价格为100加上到期应付利息，购回金额为到期本息之和。
    第二步，在回购到期日，交易所系统会自动产生一条反向成交记录，作为
正常成交回报返回，其买卖类别与委托时相同，其成交价格是委托交易的竞价
结果。回购交易的清算也相应地分二次完成，在成交当日，按面值100元进行
资金清算，同时记减或记加相应国债量；在回购到期日，根据竞价结果折合成
的到期价格进行资金清算，并相应记加或记减国债量。在整个清算过程中，交
易所实行中央清算，以保证资金清算的高效和安全。

作者：转自网络，结合平安提供的服务适当修改

打新股的资金冻结和返款规则，常常会带来大量资金的短期闲散。

比如周一打新股的资金，要到周三晚上才能回来，因此不能用于周三打新股，

如果从周三算起到下周一有5天的闲散，而到下周三则有7天的闲散。

由于打新的资金量一般相对比较大，如果都按照活期存款付息，长期累积下来就比较亏了。

而如果能利用一些短期的理财产品，累积的收益也还是不错的。

以100万打新资金连续两次全打周一为例进行说明：

1. 购买银行一天通知存款

银行的一天通知存款的购买时间没有太多限制，和普通存款一样，

只要在当天结算时间前存入，同时做到通知次日取出，

到次日早上就会连本金和利息一起到达活期账户。该存款和普通存款一样保本保息。

近期一天通知存款的年利率为0.81%，100万资金，

一天的收益大约为 1000000×0.81%/360=22.50元。

而同期活期存款利率仅为0.36%，对于100万资金一天的收益仅为10元，

通知存款要比活期每天多收益约10.50元。

一天通知存款的购买时间相对下面几个来说更为灵活。

如果忘记或者错过了下面几个，可以买这个减少损失。

但是要特别提醒，存入后，一定要马上做一下通知取出，否则次日将依然取不出。

当然，如果觉得不值得为了这10块钱折腾，也可以不必理会。

如果是平安证券的客户，第三方托管开平安银行就可以避免这个问题，签一个日日生金业务

证券系统会自动帮您处理资金。每天晚上会自动把证券帐户资金，转入银行帐户做好通知存款

到第二天又把资金自动从银行帐户转入证券帐户，自动的。对与长期打新的人，很不错。

2. 购买平安银行理财产品日日安盈或者其他银行的类似理财产品

  日日安盈是平安银行推出的短期理财产品，进可攻，可随时申购赎回；退可守，100%本金安全，保本不保利，赎回无手续费，

起点五万元，购买和赎回时间为工作日的9:30-15:00，可以通过网银购买。当然也可以当日存当日赎回，只要是在规定的交易时间，

但是就没有利息了。近期日日金的年化收益率维持在1.9%，100万资金，一天的收益大约为 1000000×1.9%/365=52.05元。

而同期活期存款利率仅为0.36%，对于100万资金一天的收益仅为10元，少收益约42元。

3. 申购1天融券回购（债券名称GC001，代码204001）

现在绝大多数的券商都支持放融券回购（也被俗称为债券逆回购），

就是投资者在T+0日以“证券卖出”的形式将资金融出(借出给别人)，

在T+2工作日连本带息一起返还的投资形式。

融券回购的单位资金一般为10万元，交易时间和股票交易时间相同，交易方式和股票卖出相同，

但是卖出时显示的价格为当时的年化收益率，而卖出的份数一般为1000份对应10万元，

具体对应关系请联系自己的券商客服或客户经理了解确认。

值得指出的是，这个年化收益率就像股票价格一样也是不断波动的，你的收益率按你成交的价格计算。

融券回购是T+2个工作日资金到帐，所以在放融券回购时要特别注意T+2日资金才是可取的，注意不要因此而受影响。

但是对于资金的可用性，各个券商则情况有所不同，有的是T+1日可用即，放完融券回购的次日该资金就变为可用，可以用来继续放融券回购、

购买股票、或者打新股，但是有的券商T+1个工作日不可用。

目前大多数券商都支持T+1可用，请联系自己的券商客服或客户经理了解自己的券商是否支持T+1日可用。

对于那些 T+1不可用的券商账户，要特别小心不要影响了打新股。假如你的券商不支持T+1可用，

而如果明天需要打新股，那么今天就不要放逆回购了，因为资金要到后天才可用。

放融券回购每10万元券商会收取1元的手续费，而且是在放融券回购的时候冻结，

所以在放融券回购的时候应保证账户资金余额每10万元多出1元，否则可能会提示资金不足无法操作。

融券回购对于资金的利用非常有效。比如本周一，GC001的年化收益冲击10%，100万资金，

一天的收益大约为 1000000×10%/360-1×100万/10万=267.78元左右。

如果T+1不可用，周二按活期计算也有10元的收益，两天总共的收益为 267.78+10=277.78元；

资金周三到帐，可取可用，不影响周三打新股。而如果T+1可用不可取，周二可以继续放逆回购，

而周二的年化收益率也高达9%，如果你也幸运地逮住了，那么次日的收益大约为1000000×9%/360-1×100万/10万=240元，

两天总共的收益为 267.78+240=507.78元；虽然周三资金继续是可用不可取，但是并不影响用来打新股。

当然，GC001的年化收益并不总是那么高，而且存在一个T+2才可取的约束条件，所以，

有心的人可以比较一下当在怎么的前提和多大年化收益率下，放融券回购比购买日日金或日日盈划算。

虽然比起打新股和炒股收益，上述一天数十上百的收益或许并不算多，但是注意到资金的累积效应，

一个月或者一年下来，收益还是相当可观的。还是以100万资金为例，假设每次都是只打周一，

然后周四到下周一都是买日日安盈，那么一周比存在资金账户收获活期利息大约要多出172.2-40=132.2元的收入，

一年按52周计算就多出了6874.4元的收入了。而如果经常关注一下融券回购，两者相辅，那么收益可能会更加可观。

当然，对于其他一些更大的资金，一些银行也提出了更多的尊享短期理财，或者其他银行也有其他一些相似的短期理财产品，

不必拘泥于上述几种方案。另外，某些银行，每到月底资金量清算的时候，基于做帐的需要，对于50万以上的1天存款，

往往会给出相当高的1天短期利息，也可以适当关注一下--尽管这样做看起来好像不太合适，

但是我知道不少有名的上市中小型银行都在这么做，所以私下问问你所在银行的客户经理，或许会有惊喜。

我个人比较喜欢和优先选择的顺序是融券回购、日日安盈、一天通知存款。

当然，在比较融券回购和日日安盈的时候，是需要兼顾考虑次日的年化收益率可能会很低（比如常见的周四和周五的情况对比）。

另外，对于炒股的朋友，利用上述短期理财产品，累积收益也是不错的。

如果今天资金账户里有不少闲散资金，15:00收市后可以转入银行卡账户购买短期理财产品，赚点收益，明天早盘再转过来继续炒股。

开始讲稍微长期的资金。半年以内的

结构理财产品设计比较复杂，通常一些股票，商品或者利率挂钩

是属于比较复杂的金融衍生产品，通常是用利息收益去买期权，

有很多都是保本的，但是收益很难评估。没有仔细研究过条款，不能下结论。

虽然预期回报可能比较高但是很多都是到期后没有收益，只有本金。

由于无法有一个确定预期我一般都不给客户推荐的。外资银行

比较喜欢卖这个。金融危机的时候星展银行的打折股票结构产品卷走了很多有钱人的钱

现在还在打官司。结构产品需要非常专业的金融知识，设计太过复杂，只适合专业投资人。

其实银行的理财产品，我比较喜欢的还是票据类，或者债权类的。这样的产品，只有一点信用风险

收益基本上是有明确预期的，比银行存款好不少。如果您不懂的话，建议您选择银行的固定收益产品

如果资金多的话，可以选择信托类的。起点比较高，一年期的，年收益能到5%-8%

如果资金比较少，可以选择一些稍微长期的票据类产品。收益能到3%-4%

银行中短期理财票据类理财产品

这个是银行用来拉存款的，最实用的银行存款替代品。

从几天到几个月的都有。

投资方向:银行间承兑票据

不管合约里面有没有保本条款，这类产品到期都会实现收益，属于只比存款

的信用风险大一点点。都是以银行信用为保证的。只是承兑汇票是银行对企业的信用

个人存款是银行对个人的信用。按照企业破产法的规定，如果银行破产，个人存款要优先

偿付，不过在中国银行破产的风险还是很小的。所以这类产品，做为存款替代是最适合不过

收益能比同期的银行存款利率高 50%左右。

有的有保底条款，有的没有。但是风险都是极低的，不过收益基本是固定的

比如平安银行的几款

1.月月安盈系类，保本收益，一个月发行四期，现在的固定收益是年化收益2.3%

保本由平安银行承诺，收益按天结算，如果到期，收益就是2.3%*一个月实际天数/365

如果未到期提前终止，实际收益就是  2.3%*理财产品实际执行天数/365

基本上可以认为本金和收益都是有保障的。

这个产品从9月份开始，每个月做4期。具体执行利率每期发布。对于短期产品来说已经很

不错了。一个月的产品，但是利率超过1年定期存款，在加息预期下，持有这种产品还是不

错的。其他银行也有类似的，不过没有研究过他们的条款。买的时候研究一下，如果

投资银行间票据市场的，都没有啥问题的。

和那个月月安盈设计是一样的。因为期限是3个月的，所以收益更加高点

固定收益2.6%，其他条件还有收益计算方式和月月安盈是一样的。

还有一些银行有一周一周的。都是这类型产品。

如果想买平安的可以找我的，在平安银行开卡时候写我工号和名字

以后我就是您的理财顾问，提供全面服务。呵呵

平安银行叫做稳盈系列

从几天到几个月的都有，但是不定期发行，和月月安盈，季季安盈

一样都是投资银行间承兑票据，由于期限不固定，而且每次规模都不是很大，

发行也无规律可循，所以经常是有好的出来，就是理财经理通知大客户做。

通常在1-2天之内卖光。现在不到4个月的产品，收益是3.1%，这个收益

已经相当可观了。已经接近三年定期存款的收益了（3.33%）。

上面的产品都是银行用来拉存款的，因为现在各个银行的利率都一样

银行也想拉存款就只能想法子。就把原来银行的利润业务让一块出来，打包

成为理财产品发售。

其实银行收到客户的存款后，马上也是在银行间票据市场买相应的票据和短期国债

做对冲的。不然银行都把钱放金库，还不亏死啊。

所以这类产品是银行嫡系的存款替代品，如果不是存款特别难弄，银行都不想做这类产品的

毕竟给客户的利益那是相当的多。呵呵

而且通常小银行存款比较难弄，所以更加喜欢抛出一些有吸引力的产品来拉客户

相当给客户变相送礼，比去银行柜台开个户，拿点小礼品实惠。

对于想理财客户，首先从做这类产品开始是不错的选择。

除开存款外，第一个要考虑的理财产品就是上面的银行间市场票据产品了

这个产品是银行嫡系部队。安全性很有保障。

银行本来就是管理短期资金的，对于对齐资金用这类产品做，那是相当的好。

不过这类产品有一个问题，通常都是6个月以内的，这个和银行的业务特点是有关系的

银行做的就是短期业务，中长期业务，不是银行间业务

通常我们把一年以上的业务应该归到资本市场去做的。

如果资金一年以上不用，可能不要考虑到银行做了，要考虑买债券基金了。呵呵

就是我们说的结构性理财产品，是复杂的金融衍生品。

比较复杂，不推荐客户购买，不过外资很喜欢卖这个，

买了后，有的时候有意外惊喜。有的时候到期只有本金。

我不太喜欢，宁愿帮客户推点基金好了。不过中国人有一个习惯

总觉得外资就是好。其实在国内市场，不管是外资保险，还是银行

如果钱不能弄到海外去投资，他们是没有任何优势的。如果您在政府机关或者

在大型国有企业呆过，您就知道我说的是不是实话。如果您长期在国外生活

或者在外资单位上班，您选择外资也情有可原。当时如果不是长期在国外生活

或者天天在外资上班，我建议您选择国内的金融机构。别看他们问题一堆，但是

国家支持这块还是没得说。尤其中国啥都讲关系，资金市场也尊重这个原则。

[ 本帖最后由 dongtinglang 于 2010-9-12 12:39 编辑 ]